|
-
Gelukkig
kan ik vanavond weer gewoon een slotanalyse schrijven,
want ik vind het maar niks om analyses over te moeten
slaan. Dank overigens aan hen die mij direct een mailtje
stuurden toen ze lazen dat ik vanwege hoofdpijn af moest
haken. Nu gewoon weer aan het werk. De slotanalyse van
vanavond wordt extra lang, de maand is namelijk
afgelopen en dat wil zeggen dat ik start met de
maandgrafiek. In die grafiek is mogelijkerwijs een top
ontstaan. Er is namelijk een rode candle gevormd,
waarvan het lichaam zich aan onderzijde bevindt en het
slot bovendien dicht bij het laagste punt van de candle
ligt. Het heeft veel weg van een hammer,
zij het dat het lichaam wat groter is dan normaal
gesproken bij een hammer het geval is. De betekenis is
echter wel gelijk, het gaat om een mogelijke top die als
zodanig nog wel bevestigd zal moeten worden door een
volgende rode candle.
-
Complicerend
is dat noch het magenta 61,8% niveau op 332 noch het
grijze 38,2% niveau op 336 waar ik eerder over schreef
zijn bereikt. Het is mijn ervaring dat Fibonacci
lijnen in korte termijn grafieken echter betrouwbaarder
zijn dan in lange termijn grafieken, dus ik maak me daar
geen zorgen over. We zouden bovendien zolang de
stijgende trend intact blijft later alsnog naar die
niveaus kunnen gaan. Het criterium hiervoor bespreek ik
hieronder aan de hand van de weekgrafiek.
-
Er is maar
één criterium aan de hand waarvan we kunnen
vaststellen of de stijgende trend intact is en dat is
het trendkanaal x-a. De trend is intact zolang de AEX
zich binnen dit kanaal bevindt. De graadmeter kan in dit
opzicht dus nog wel een stootje hebben, want we staan
een flink eind boven de lijn.
-
Negatief
is echter dat we de week onder de stippellijn hebben
afgesloten die middenin het kanaal ligt. De mogelijkheid
bestaat dat we ons nu naar de onderkant van het kanaal
gaan begeven.
-
De daling
door de stippellijn verliep overigens niet zonder slag
of stoot. De AEX-index dook er eergisteren onder, keerde
door groeicijfers van de Amerikaanse overheid gisteren
weer terug en daalde na berichten dat de Amerikaanse
consument minder heeft uitgegeven vandaag vervolgens
weer net zo snel. Er zijn nu nog drie niveaus waar
eventueel steun gevonden zou kunnen worden. Het eerste
is het laagste punt van gisteren rond 301,3. Het tweede
niveau betreft de stippellijn door de bodem op 296,5 die
op 2 oktober jongstleden is ontstaan. Het derde niveau
tenslotte is de stippellijn op 291,1, een eerder
weerstandsniveau. Ik neem voorlopig aan dat we naar lijn
a gaan, maar zal daarbij rond ieder van deze niveaus
nagaan of we ook daadwerkelijk doorheen zakken.
-
Ik wil
overigens met nadruk stellen dat een eventuele daling
onder lijn a me niet zou verrassen. De stijging van de
laatste maanden was dermate kunstmatig van aard, dat ik
meermaals op deze site betoogd heb te twijfelen aan de
levensvatbaarheid ervan op de lange termijn. Ik doel dan
op stijgingen die slechts tot stand werden gebracht
middels stijgingen van de S&P500 futures,
alsmede op tactisch slimme momenten geplaatste extra
koopopdrachten, zowel op punten waarop een daling
dreigde als op punten waarop weerstand moest worden
overwonnen. Ik heb daar vele malen over geschreven. Het
moet wel gezegd worden dat ik me desondanks volledig zal
laten leiden door de grafiek, zolang we dus nog niet
onder lijn a staan zal ik er van uitgaan dat er daar
steun gaat liggen. Een trend blijft tenslotte de trend
tot het tegendeel bewezen is.
-
Het hoeft
in de uurgrafiek geen betoog waar het koersverloop
volgende week maandag in eerste instantie van afhangt,
dat is uiteraard de stippellijn op 301,3. Een daling
daaronder zou de voortzetting van de neerwaartse trend
betekenen, verder dus naar het eerste potentiële
steunniveau daaronder rond 296,5 dat ik bij de
daggrafiek besprak.
- Weten we aanstaande
maandag echter te stijgen, dan zal ik nieuwe Fibonacci
lijnen plaatsen over de daling die vandaag vanaf 310,8
heeft plaatsgevonden. Dat moet dan potentiële
weerstandsniveaus opleveren. De stippellijnen rond 303,8
en 307,1 gelden uiteraard ook als mogelijke barrières.
Resumerend:
De negatieve elementen
overheersen in deze analyse. In de maandgrafiek is een
potentiële top ontstaan en in de weekgrafiek heeft een
daling onder de stippellijn middenin het kanaal
plaatsgevonden. Dit maakt een daling naar de onderkant van
het kanaal aannemelijk en dat is dan ook de beweging waar ik
voor de komende tijd vanuit wil gaan. Er zijn zoals we zagen
echter nog drie potentiële steunniveaus, die vindt u op
301,3, 296,5 en 291,1. Zekerheid omtrent een daling naar
lijn a heb ik pas onder deze drie niveaus en ik zal dus gaan
verifiëren dat we daadwerkelijk door deze punten zakken.
Aanstaande maandag hebben we allereerst te maken met 301,3.
Blijven we boven die grens en gaan we omhoog dan zal ik met
nieuwe Fibonacci lijnen mogelijke weerstandsgrenzen bepalen.
Twee potentiële weerstandsniveaus heb ik u al genoemd, dat
zijn 303,8 en 307,1. Begeeft het steunniveau 301,3 het
echter dan gaan we naar 296,5, wat ik dan als een stap zie
in de richting van lijn a.
En
dan nog dit...
Dat het een in sommige
gevallen de moeite loont om behalve naar de grafieken van de
AEX ook naar grafieken van andere indices te kijken, met
name indices die belangrijker zijn, bewijst de maandgrafiek
van de DAX. We zagen dat de AEX belangrijke Fibonacci
niveaus in de maandgrafiek nog niet heeft bereikt, dat is
echter in de maandgrafiek van de Duitse beursgraadmeter
anders.
- Het hoogtepunt van deze
maand lag namelijk precies op het 50% Fibonacci
niveau
van de daling uit de jaren 2007 - 2009. Hier is een
candle ontstaan waarvan het lichaam het lichaam van zijn voorganger
omvat, hetgeen de betekenis dicht bij die van een engulfing
bearish line brengt. De kans dat
we met een top te maken hebben en dus een hervatting van
de daling zullen beleven is aanzienlijk. Dit kan dus
betekenen dat de AEX de besproken Fibonacci niveaus niet
meer bereikt, want als de DAX een blijvende top maakt
doet de AEX dat eveneens. Ook hier geldt echter dat er
bevestiging nodig is in de vorm van een volgende rode
candle. Daar zullen we nog een maand op moeten wachten,
want het gaat tenslotte om een maandgrafiek. Het begin
van de nieuwe beursmaand van de Duitse graadmeter kan volgende week echter al wel
een goede indicatie vormen. -Ad Nooten-
(geplaatst
vrijdag 30 okt 2009, 19.16u)
Eerder
vandaag verschenen de volgende updates:
30 okt 09.15u: AEX naar
beneden uit wig gebroken
30 okt 10.00u: Daling
eerste half uur teruggedraaid
30 okt 11.00u: Futures
VS omlaag, dus wij ook
30 okt 12.00u:
Zijwaartse beweging van de AEX
30 okt 13.00u: Steun
rond bodem van vanmorgen
30 okt 14.00u: AEX onder
ochtendbodem gekomen
30 okt 15.00u: Hoofd en
schouders 15 min grafiek
TomTom: Afgetekende top, dalende
trend hervat
30 okt 16.00u: AEX onder
50% Fibonacci niveau
30 okt 17.00u: Vrijwel
terug bij bodem van gisteren
Overzicht
van eerder in En
dan nog dit... besproken onderwerpen
Naar boven
|
