Heineken technische analyse - ADN Beursanalyse

In de kwartaalgrafiek van Heineken ziet u een mooie stijgende trend. De candle van het eerste kwartaal van dit jaar was een hammer en dat vormt een aanwijzing voor een vervolg naar boven. Meer is op grond van deze grafiek niet te vertellen, we verfijnen het beeld door naar de maandgrafiek te gaan.

In deze grafiek is het 261,8% Fibonacci niveau van de daling uit 20131 bereikt, een fantastische prestatie. De grafiek geeft ons een stijgende trendlijn die we kunnen gebruiken om te volgen of de opgaande beweging intact blijft, dat is lijn g. De ontwikkeling is positief indien het fonds boven deze lijn blijft.

We werken het koersverloop nog wat verder uit met de weekgrafiek. U ziet een dubbele top rond €85,90. Dit hoeft overigens geen negatieve gevolgen te hebben. Wordt er een bodem gevormd boven die uit februari van dit jaar, eventueel bij lijn g, dan kan de dubbele top vervolgens alsnog doorbroken worden. Een doorbraak door de top op €86,95 zou een voortzetting betekenen van de toch al sterke trend.
Een daling onder de bodem rond €70,85 zou daarentegen hommeles betekenen, namelijk een M-vormig toppatroon. Het aandeel zou vanaf die bodem daarna zomaar met €15 kunnen dalen.

In de daggrafiek gaan we kijken hoe het staat met de kansen op een daling of een stijging. De stemming was vorige maand uitstekend, want er werd een omgekeerd hoofd en schouders patroon afgemaakt met een koersdoel van ongeveer €90,90, dus ruim boven de dubbele top. Voorwaarde voor een gang naar dat koersdoel is dat het patroon geldig blijft, daarvoor moet de koers van het aandeel boven de neklijn blijven die rond €80,90 is te vinden. Daar wringt zoals u ziet de schoen, de neklijn staat onder druk. Ik neem bij een neklijn altijd enige marge. Komt de koers van Heineken echter onder €80 dan mag het omgekeerd hoofd en schouders patroon als ongeldig worden beschouwd. Dat zou een verslechtering zijn van het beeld, al betekent het nog niet dat de stijgende trend dan eindigt. Er kan dan immers altijd nog een hogere bodem ontstaan boven €70,85, een vereiste om te voorkomen dat de dubbele top een M-vormig toppatroon wordt. Lijn g kan bijvoorbeeld nog steun vormen.
Het zou beter zijn als de neklijn niet doorbroken wordt en het fonds opnieuw de weg naar boven vindt. Dan kan immers een poging worden gedaan om af te rekenen met de dubbele top en het hoogste punt €86,95.

Resumerend:

De trend in Heineken is ijzersterk. Het aandeel is dit jaar teruggekeerd bij de top van vorig jaar en kan zolang lijn g niet doorbroken wordt verder stijgen. De markt opteert hier ook voor, gezien het omgekeerd hoofd en schouders patroon met koersdoel €90,90 in de daggrafiek. Dit patroon suggereert dat de dubbele top en het hoogste punt €86,95 doorbroken zouden worden, wat handhaving van de stijgende trend zou betekenen. Het is wel noodzakelijk dat het patroon geldig blijft, wat zoals we zagen vraagt om een stand boven €80. Een eventuele daling onder dat punt zou zwak zijn. Wordt er dan evenwel een hogere bodem boven die uit februari gevormd, bijvoorbeeld bij lijn g, dan kan de stijging alsnog voortgang vinden. Echt zwak zou een daling onder de bodem rond €70,85 zijn. Heineken zou door de vorming van een M-vormige top die dan zou ontstaan vanaf die bodem zomaar €15 in kunnen leveren. Nogmaals, het is gezien het omgekeerd hoofd en schouders patroon niet waar de markt op dit moment op aanstuurt, maar dan moet dat patroon bij voorkeur wel geldig blijven. -Ad Nooten-

Geplaatst donderdag 5 mei 2016, 16.25u.

Eerder van dit aandeel verschenen analyses:

181115: Een potentieel toppatroon in de daggrafiek

141114: Trend nog altijd sterk, wel letten op wig

310714: Vandaag waarschijnlijk afronding van wig

310314: Omslag van toppatroon naar bodempatroon

280114: Hoofd en schouders patroon in weekgrafiek

031013: Een boeiende situatie in de weekgrafiek

100613: Verloop sinds april in correctieve fase

260213: Nog altijd in steile beweging naar boven

280912: Drievoudige versnelling in koersverloop

290512: Sterk, maar doorbraak ontbreekt nog