Royal Dutch Shell technische analyse

De lange termijn situatie bij Royal Dutch Shell is nog steeds positief, want het patroon van hogere bodems in de grafiek vanaf 2009 is nog intact. Voorwaarde voor de handhaving van dit patroon is dat het aandeel boven de stippellijn rond €24,35 blijft.

Er staat een dubbele bodem bij €24,35. De markt zal vanaf deze dubbele bodem een beweging naar boven moeten realiseren om de lange positieve trend te behouden.
Een daling onder de bodems bij €24,35 zou daarentegen een negatieve ontwikkeling zijn en resulteren in een daling naar €23,40 of lager. Een dergelijke beëindiging van het proces van hogere bodems zou op verzwakking van het fonds wijzen.

In de weekgrafiek staan Fibonacci lijnen over de daling €29,50 - €24,35. Potentiële weerstandsniveaus zijn de hieraan ontleende Fibonacci niveaus €26,30, €26,90 en €27,50. Het zijn grenzen waar een volgende top kan ontstaan.
De markt zal moeten zorgen voor een stijging boven €27,50 om zo een vervolg naar €29,50 of hoger mogelijk te maken. Een stijging boven €27,50 is dus noodzakelijk voor behoud van de lange stijgende trend waar ik mee startte.

Op 30 juli jongstleden zagen we de vorming van een gap in de daggrafiek. Gaps worden meestal gesloten, reden om een eventuele daling naar €25,10 (of lager) mee te nemen in onze overwegingen. Met een daling naar dat punt zou het gap immers gesloten worden. Zo'n daling zou uiteraard wel spanning brengen in het koersverloop, omdat dat het risico op een daling onder de bodems rond €24,35 terug zou brengen. Het is dus beter als er geen terugkeer naar het gap komt.

Resumerend:

Het lange termijn beeld van Royal Dutch Shell is positief, dat komt door het patroon van hogere bodems. Het is voor behoud van dit patroon noodzakelijk dat het aandeel boven de dubbele bodem rond €24,35 blijft. Bij een daling onder dat niveau zou er immers een einde aan dat patroon komen, wat op verzwakking zou duiden. Het fonds zou naar €23,40 of lager gaan. Potentiële weerstand vinden we zoals we in de weekgrafiek zagen rond €26,30, €26,90 en €27,50. Het zijn punten waar een top kan ontstaan. Het aandeel moet boven €27,50 komen om naar €29,50 of hoger te kunnen gaan en zo de lange opwaartse trend waar ik mee begon vast te houden. Het gap van 30 juli jongstleden kan echter nog roet in het eten gooien. Gaps worden namelijk meestal gesloten en dat kan in theorie dus nog een daling naar €25,10 of lager veroorzaken. Zo'n daling zou een risico op een daling onder €24,35 met zich meebrengen. Het zou dus beter zijn als de markt een terugkeer naar het gap weet te voorkomen. -Ad Nooten-

Geplaatst dinsdag 4 aug 2015, 14.46u.

Eerder van dit aandeel verschenen analyses:

121214: Daling, maar beeld is nog niet negatief

070814: De vaart is er de laatste tijd uit

090614: Al weken strijd rond top 2011 €29

180214: Wachten op stap buiten €23,40 - €27,10

151013: Bij cruciale 61,8% Fibonacci grens

070513: Herstel vanaf de bodem uit 2012

050213: Lagere top en afgeronde vlag

011012: Inverted hammer, dus oppassen

300512: Valse uitbraak, driehoek en vlag

191211: Aangekomen bij cruciale trendlijn