• De Europese regeringsleiders zijn vanmiddag bij elkaar gekomen om te praten over een nieuw reddingsplan voor Griekenland. Vooraf werd bekend dat de Duitse bondskanselier Merkel en de Franse president Sarkozy tot overeenstemming waren gekomen. Dit nieuws was voor beleggers al aanleiding voor een feestje. De markten verkozen niet meer te wachten op het feitelijke besluit en realiseerden grote winsten. Terwijl de beslissing nog moet vallen steeg de AEX-index met 1,9%.

• Dit betekent in de daggrafiek van de beursgraadmeter dat met één candle zowel het 38,2% niveau rond 332,2 als het 50% niveau rond 335 uitgenomen zijn. De index heeft het 61,8% Fibonacci niveau rond 337,9 bereikt, dat werd echter niet doorbroken. Morgen moet duidelijk worden of de grens alsnog doorbroken wordt of intact blijft. Een 61,8% niveau is een grens waar je topvorming kunt krijgen en ik durf daarom niet uit te gaan van een voortzetting naar boven.

• Laat ik echter wel aangeven wat de mogelijke weerstandsgrenzen annex koersdoelen worden als de graadmeter morgen door dat 61,8% niveau zou breken. Het 50daags exponentieel gemiddelde EMA50 is de eerste lijn die we dan tegenkomen, deze ligt rond 339,4 en kan een stijging eventueel blokkeren. De tweede lijn die dat kan doen is de stippellijn rond 340,3. De derde potentiële hindernis wordt gevormd door lijn m en de stippellijn rond 343,3 die morgen ongeveer samenvallen.

• Zouden we onder het 61,8% niveau blijven dan is de kans aanwezig dat we omkeren met de index en opnieuw naar beneden gaan. Ik bepaal verderop aan de hand van de kwartiergrafiek de potentiële steunniveaus die we dan tegen zouden komen. Eerst bespreek ik echter de daggrafiek met Bollinger Bands en de uurgrafiek.

• In de daggrafiek met Bollinger Bands heeft zich een doorbraak door de middellijn voorgedaan. Voor wat deze indicator betreft is de weg naar de bovenste lijn vrij en kan de middellijn als steunlijn gaan dienen. De dalende trend zoals die door de banden werd weergegeven is gestopt, want de middellijn en de onderste lijn dalen niet meer.

• Er heeft zich in de uurgrafiek een groot bodempatroon ontwikkeld, namelijk een omgekeerd hoofd en schouders patroon. De stippellijn rond 333,3 is de neklijn van het patroon. De formatie geeft een koersdoel van ongeveer 343.

• Rond 337,9 ligt zoals we ook al in de daggrafiek zagen het 61,8% niveau van de daling 347 - 323,1. Dit is een potentieel weerstandsniveau. Het gegeven dat hier een inverted hammer is ontstaan maakt het me onmogelijk om al te speculeren op een opwaarts vervolg naar 343. Daarvoor moeten eerst dat Fibonacci niveau en het hoogste punt 338,2 van vandaag gepasseerd worden. We zouden dan naar 343 kunnen gaan, zij het dat ik rond de bij de daggrafiek genoemde grenzen 339,4 en 340,3 uit zou kijken voor eventuele topvorming. Op een stijging boven 340,3 zou een vervolg naar 343,3 komen, want dat zou dan zoals we bij de daggrafiek zagen het daaropvolgende weerstandsniveau zijn.

• We zagen in de uurgrafiek een inverted hammer rond het 61,8% niveau 337,9 en dat wil zeggen dat we ook zouden kunnen gaan dalen. Ik heb daarom Fibonacci lijnen ingetekend tussen de bodem op 328,5 en de top op 338,2. Potentiële steunniveaus zijn de grenzen 335,9, 334,5, 333,3 en 332,2. Cruciaal is de grens 333,3, dit vanwege het feit dat we hier de neklijn van het omgekeerd hoofd en schouders patroon in de uurgrafiek zagen. Een terugkeer onder 333,3 zou dit patroon en het bijbehorende koersdoel ongeldig maken.

Resumerend: 

Weg is de malaise, althans zo gedroeg de aandelenmarkt zich vandaag. De Europese regeringsleiders zijn bijeen en daar komt straks een goed plan uit, zo besloot de markt gezien de forse koersstijging. De AEX stoof door het 38,2% en het 50% niveau in de daggrafiek. Van de Fibonacci niveaus bleef alleen het 61,8% niveau rond 337,9 ongebroken. Dit wil mede gezien het feit dat er hier in de uurgrafiek een inverted hammer is gevormd zeggen dat we morgen eventueel nog een daling zouden kunnen krijgen. Potentiële steunniveaus bij zo'n daling zouden de grenzen 335,9, 334,5, 333,3 en 332,2 zijn. Het niveau 333,3 is daarvan het belangrijkst, dit is namelijk de neklijn van een omgekeerd hoofd en schouders patroon in de uurgrafiek. Dit patroon heeft een koersdoel van ongeveer 343, een doel dat blijft staan zolang we niet terugkeren onder 333,3. De markt gaat gezien dit patroon uit van een vervolg naar boven. Dit komt er als we kans zouden zien om door 337,9 en 338,2 te breken. Doet deze stijging zich inderdaad voor dan zijn de achtereenvolgende potentiële weerstandsniveaus annex theoretische doelen de grenzen 339,4, 340 en 343,3.

En dan nog dit...

De voorgaande dagen bekeek ik de Nasdaq en de Dow Jones, laat ik vandaag mijn rondje langs de Amerikaanse velden afmaken.

• De S&P500 brak eergisteren naar boven uit een dalende wig. Het patroon geeft een koersdoel van 1387, wat impliceert dat het van een doorbraak door de toppen van de laatste maanden zou komen. Ik heb de gewoonte niet op doorbraken vooruit te lopen, want je weet nooit of ze er daadwerkelijk komen. Weerstand ligt er momenteel in een gebied rond 1340, waar eerder toppen ontstonden, en daarboven rond 1356. Dit zijn de grenzen die genomen moeten worden wil er een vervolg naar de meitop 1370 kunnen komen. Die top moet vervolgens uitgenomen worden wil het koersdoel 1387 van de wig worden bereikt. Nieuwe topvorming in de buurt van 1340 zou daarentegen een negatieve ontwikkeling zijn. Hier kan ik tot slot aan toevoegen dat er terwijl ik deze pagina afrond een heftige strijd wordt gevoerd om deze grens, wat tot uiting komt in een snelle op- en neergaande beweging van de S&P500 futures. Het belang van deze grens is ook de Amerikaanse belegger dus duidelijk. -Ad Nooten-

Geplaatst donderdag 21 jul 2011, 19.12u.

Eerder vandaag verschenen de volgende updates:

21 jul 09.15u: Wederom een sprong naar boven

21 jul 10.00u: Gap gesloten, hammer wijst op steun

21 jul 11.00u: AEX stat op randje van een uitbraak

21 jul 12.00u: Index naar beneden uit trendkanaal

21 jul 13.00u: AEX-index plotseling snel opgelopen

De update van 14.00u verscheen door technische problemen niet.

21 jul 15.00u: Beursgraadmeter naar 335 gestegen

21 jul 16.00u: Winst AEX inmiddels al twee procent

21 jul 17.00u: Inverted hammer bij 61,8% niveau

Overzicht van eerder in En dan nog dit... besproken onderwerpen

Naar boven